Operações Bancárias e Seguradoras

Caracterização geral

Pré-requisitos

1. Introdução ao Sistema Financeiro: Importância na economia, mercados/produtos financeiros, sistema financeiro português
2. A Empresa Bancária e Seguradora: Operações bancárias activas/passivas e de seguros vida/não vida, Objectivos empresariais, factores de risco, análise de rendibilidade e de equilíbrio financeiro, Gestão financeira/de risco
3. Modelação e gestão do risco de crédito bancário: tipologia, política de crédito, identificação e quantificação do risco, sistemas de rating e scoring, modelação e hedging
4. Quantificação e gestão do risco de taxa de juro - Yield curve: definição e métodos de estimação, medidas de risco, FRA's: pricing e hedging, estratégias de hedging e de imunização, IRS's
5. Operações Cambiais e Derivados Financeiros - Mercado cambial, análise do risco cambial, Técnicas internas e externas de gestão do risco, Forwards de Taxa de Câmbio
6. Seguros de Vida: Análise e Gestão de Risco - enquadramento geral, modalidades e riscos cobertos, subscrição, resseguro e co-seguro, Cálculo dos prémios de seguro e das provisões matemáticas. Análise de rentabilidade, gestão dos riscos de mortalidade/longevidade
7. Operações de Seguros Não Vida: modalidades, riscos seguráveis, princípios na avaliação do risco, Medidas de Risco, Tarifação dos contratos, métodos para estimação das provisões.

Bibliografia

Bessis, J. (2010). Risk Management in Banking., 3rd Edition, John Wiley & Sons.; Olivieri, A. and Pitacco, E. (2011). Introduction to Insurance Mathematics: Technical and Financial Features of Risk Transfers. Springer.; Choudhry, M. (2007). Bank Asset and Liability Management: Strategy, Trading, Analysis. John Wiley & Sons.; Martellini, L., Priaulet, P. e Priaulet, S. (2003). Fixed-Income Securities: Valuation, Risk Management and Portfolio Strategies. John Wiley & Sons.; Kaas, R., Goovaerts, M., Dhaene, J., Denuit, M. (2008). Modern Actuarial Risk Theory Using R. 2nd ed, Springer.

Método de ensino

Assessment
 - Essays and/or problems solving activities (50%)
 - Written exams (50%)

Método de avaliação

English

Conteúdo

Metodologias
Métodos activos e dedutivos de exposição. Resolução de casos recorrendo frequentemente ao EXCEL.
Projecção de slides em Power Point/LaTex e demonstração de software específico. Pesquisa de temas na internet.

Cursos

Cursos onde a unidade curricular é leccionada: